原標題:高瓴Q4:減持9只中概股、清倉蘋果、特斯拉、蔚來等多家明星公司 來源:富途資訊
北京時間2月15日,高瓴資本公布了最新的13F文件,即截至2019年12月31日的四季度持倉報告。
這一次高瓴持倉報告特點非常鮮明:減持多家明星中概,并清倉多家明星科技公司,包括蘋果、未來、亞馬遜、特斯拉、Facebook等......高瓴的錢到底流到哪里去了?
截至2019年底,高瓴前五大重倉股分別為:愛奇藝、百濟神州、艾利科技、好未來、Zoom。
四季度,高瓴持有54家美股公司,市值合計為80.26億美元,前10大持股占總持倉69.33%。三季度,高瓴持有64家美股公司,市值合計72.74億美元。
四季度,高瓴資本新買入6只股票,增持了8只股票,減持13只股票,清倉了16只股票,27只股票持倉不變。
具體來看,本次13F主要有以下重要信息:
新買入6只股票:重倉辦公視頻軟件Zoom,拓展醫療保健領域布局
四季度高瓴新買入公司中,辦公視頻軟件Zoom規模最大——截至四季度持有6916萬股股票,市值為4.7億,占總持倉的5.79%,為高瓴第五大重倉股。預估高瓴買入Zoom的平均成本為68.04美元,最新價為90.95美元。
眼下正值疫情防控期間,Zoom受云辦公潮流刺激,股價大漲。不得不感嘆,這布局確實超前!
此外,高瓴還小額新入了另一家科技公司——$高通(QCOM.US)$。
值得一提的是,其他四家公司都屬于醫療保健領域,他們分別是$Viela Bio(VIE.US)$、$Merus B.V.(MRUS.US)$、$argenx N.V.(ARGX.US)$。其中Viela Bio買入規模最大,截至四季度末持有市值為1.25億美元,在高瓴持倉中排第18名。
注:生物技術新銳VielaBio是一家獨立的專注于治療炎癥、自體免疫疾病的生物醫藥公司。
增持8只股票:加碼優步和醫療保健領域
高瓴2019年二季度首次買入優步,三季度減持。四季度加倉,預計平均成本為42.97美元,當前價為39.66美元。優步為高瓴四季度末第六大持倉。
除了優步之外,其他7家公司都屬于醫療保健領域。其中$艾利科技(ALGN.US)$于2019年三季度新買入,四季度繼續加倉。目前艾利科技為為高瓴四季度第三大持倉,占總持倉8.07%。
注:艾利科技創立于1997年,是一家牙科醫療設備公司,專注牙科相關CAD/CAM系統的設計、制造和銷售。
隨著生活水平提高,大眾對醫療衛生和健康保健的需要越來越多、越來越細化、越來越高,高瓴如此大規模的拓展其在醫療領域的投資版圖,這背后的邏輯值得我們思考。
減持13只股票:9只為中概股
四季度高瓴的減持名單中,以中概股為主,按照減持幅度從高至低,依次為:$新東方(EDU.US)$(-78%)、$Sea Limited(SE.US)$(-64%)、$新濠博亞娛樂(MLCO.US)$(-50%)、$奈飛(NFLX.US)$(-47%)、$京東(JD.US)$(-26%)、$優信二手車(UXIN.US)$(-23%)、$拼多多(PDD.US)$(-21%)、$嗶哩嗶哩(BILI.US)$(-20%)、$好未來(TAL.US)$(-19%)、$阿里巴巴(BABA.US)$(-9%)、$愛奇藝(IQ.US)$(-7%)$LINE Corporation(LN.US)$(-7%)、$SmileDirectClub(SDC.US)$。
值得注意的是,盡管遭遇減持,截至四季度末愛奇藝和好未來仍分別是高瓴第一大和第四大持倉。
清倉16只股票:清倉蘋果、未來、亞馬遜、特斯拉、Facebook
以下為高瓴四季度清倉的全部股票名單,其中不乏大家耳熟能詳的明星公司:如$蘋果(AAPL.US)$、$華住(HTHT.US)$、$58同城(WUBA.US)$、$Square(SQ.US)$、$蔚來(NIO.US)$、$亞馬遜(AMZN.US)$、$特斯拉(TSLA.US)$、$Facebook(FB.US)$、$陌陌(MOMO.US)$等。
高瓴從2019年三季度開始減持蔚來,減持幅度達68.12%,四季度則全部清倉。
值得一提的是,高瓴是蔚來上市前的重要投資者。2015年,高瓴資本領投蔚來1億美元A輪融資,并在C輪及C+輪繼續跟投蔚來。蔚來IPO時,高瓴持股比例達7.5%,是蔚來第三大股東。此外,2019年1月30日,蔚來汽車宣布發行6.5億美元可轉換債券,當時騰訊和蔚來分別認購3000萬和1000萬美元。
2019年,蔚來股價一路低迷,今年出現了小幅反彈。截至2月14日收盤價為3.77美元,仍遠低于其發行價6.26美元。
前十大持倉中僅有2家公司無變動:百濟神州穩居第二大持倉
高瓴四季度前十大持倉中,僅有2家公司持倉未變,分別是生物制藥公司$百濟神州(BGNE.US)$和保險公司$恩斯塔(ESGR.US)$。
最后來一張概覽圖。下圖展示了高瓴資本2019年四季度買入和減持排名前五的公司:買入規模第一名——Zoom,減持規模第一名——新東方。
總體來看,高瓴資本四季度前五大重倉股依次為:$愛奇藝(IQ.US)$(12.28%)、$百濟神州(BGNE.US)$(11.3%)、$艾利科技(ALGN.US)$(8.18%)、$好未來(TAL.US)$(6.89%)、$Zoom視頻通訊(ZM.US)$(8.86%)。
圖片來源:whalewisdom
編輯|debby